Investiciona politika fonda Delta Generali Basic

Akcionarsko društvo za upravljanje Dobrovoljnim penzijskim fondom DELTA GENERALI Beograd nastojaće da upravljanjem sredstvima Fonda članovima Fonda obezbedi dugoročnu sigurnost, zaštitu od mogućeg slabljenja dinara u odnosu na inostrane valute i optimalni rast u odnosu na preuzeti rizik.

Politika investiranja sredstava Fonda je izrazito konzervativna i kod ulaganja se prvenstveno vodi računa o sigurnosti imovine Fonda, a potom o profitabilnosti ulaganja. Investicione odluke donose se na osnovu fundamentalnih i tehničkih analiza kao i analiza rizika pojedinačnih vrednosti i celokupnog portfolia.

Imovina Fonda ulaže se sa ciljem povećanja ukupnog prinosa u korist članova Fonda, a u skladu sa sledećim načelima:

1) načelo sigurnosti imovine Fonda (u strukturi portfolia Fonda nalaze se hartije od vrednosti izdavalaca sa visokim kreditnim rejtingom);

2) načelo diversifikacije portfolia (u strukturi portfolia Fonda nalaze se hartije od vrednosti koje se razlikuju prema vrsti i izdavaocima, kao i prema drugim obeležjima);

3) načelo održavanja odgovarajuće likvidnosti (u strukturi portfolia Fonda nalaze se hartije od vrednosti koje je moguće brzo i efikasno kupiti i prodati po relativno ujednačenoj i stabilnoj ceni).

Imovina Fonda se, u skladu sa Zakonom i odlukama NBS, može ulagati:

1) U dužničke hartije od vrednosti koje izdaju Narodna banka Srbije i Republika Srbija, kao i u hartije od vrednosti koje izdaju pravna lica uz garanciju Republike Srbije – do 100%.

2) U dužničke hartije od vrednosti koje izdaju jedinice teritorijalne autonomije i lokalne samouprave u Republici Srbiji – do 20%.

3) U dužničke hartije od vrednosti koje izdaju pravna lica sa sedištem u Republici Srbiji – do 20% imovine Fonda.

4) U hipotekarne obveznice koje se izdaju na teritoriji Republike Srbije – do 30%.

5) U depozitne potvrde koje izdaju banke sa sedištem u Republici Srbiji – do 20%.

6) U akcije pravnih lica sa sedištem u Republici Srbiji koje su listirane na listingu A Beogradske berze – do 40%.

7) U akcije pravnih lica sa sedištem u Republici Srbiji koje nisu listirane na listingu A Beogradske berze – do 10%.

8) U inostranstvu do 10% i to 

  • U dužničke hartije od vrednosti koje izdaju strane države i međunarodne finansijske institucije
  • U dužničke hartije od vrednosti pravnih lica sa sedištem u državama članicama Evropske unije, odnosno Organizacije za ekonomsku saradnju i razvoj
  • U akcije pravnih lica sa sedištem u državama članicama Evropske unije, odnosno OECD
  • U depozitne potvrde koje izdaju banke sa sedištem u državama članicama Evropske unije, odnosno OECD-a na osnovu deponovanih hartija od vrednosti

9) U nepokretnosti – do 15%.
Vrednost nepokretnosti u koje se ulaže imovina Fonda obavezno procenjuje ovlašćeni procenjivač. Nepokretnosti moraju biti osigurane od svih rizika.

10) U novčane depozite kod banaka – do 5%.

Odluku o investiranju donosi Investicioni odbor u skladu sa investicionom politikom Društva koji se sastaje najmanje jednom nedeljno. Investicioni odbor je odgovoran Upravnom odboru za poštovanje investicione politike.

Investicioni odbor redovno razmatra načela za ulaganje i sprovođenje investicione strategije Fonda u skladu sa zakonom i odlukama Narodne banke Srbije i, ukoliko je potrebno, blagovremeno predlaže Upravnom odboru izmene.

U slučaju da Društvo promeni investicionu politiku navedenu u prospektu, na čiji tekst je član dao svoju saglasnost, dužno je da najkasnije u roku od 30 dana pre dana stupanja na snagu promene investicione politike o tome obavesti članove Fonda.

Takođe, u obaveštenju se mora navesti i razlog za promenu investicione politike kao i prognoza kako će investiciona politika uticati na prinose Fonda.